2026-09-24T19:04:01+00:00 iaa COM7 บริษัท คอมเซเว่น จำกัด (มหาชน) COM7 รับอานิสงส์ iPhone 18 แรงเกินคาด โบรกฯ ปรับเพิ่มราคาเป้าหมาย ไฮไลท์สำคัญ บริษัทหลักทรัพย์ KGI ปรับคำแนะนำหุ้น COM7 ขึ้นเป็น "Outperform" จากเดิม "Neutral" พร้อมปรับเพิ่มราคาเป้าหมายสิ้นปี 2567 เป็น 36.00 บาท จากเดิม 30.00 บาท หลังพบกระแสตอบรับ iPhone 18 Pro series ที่แข็งแกร่งเกินคาด โดยมียอดขายเติบโตเป็นเลขสองหลักเมื่อเทียบกับรุ่นก่อนหน้า ซึ่งจะช่วยหนุนผลประกอบการในช่วงไตรมาส 3 ที่ปกติเป็นช่วงโลว์ซีซั่น และต่อเนื่องไปยังช่วงไฮซีซั่นในไตรมาส 4 เจาะลึกปัจจัยหนุนการเติบโต ความสำเร็จดังกล่าวเกิดจากความต้องการซื้อที่พุ่งสูงขึ้นตั้งแต่ช่วงเปิดจอง โดยเฉพาะ iPhone 18 Pro series ที่ทำสถิติส่งมอบสูงสุดในช่วง 3 วันแรก นอกจากนี้ บริษัทยังคาดการณ์ความต้องการที่แข็งแกร่งสำหรับ iPhone Duo ที่จะเริ่มวางจำหน่ายในเดือนตุลาคมนี้ ด้านผลประกอบการไตรมาส 3/2569 คาดว่าจะทำได้ถึง 1.3 พันล้านบาท (+50% YoY) แม้จะเป็นช่วงนอกฤดูกาลขาย โดยได้รับแรงหนุนจาก ยอดขาย iPhone 17 ที่ยังคงแข็งแกร่ง และการเติบโตของธุรกิจที่ไม่ใช่ไอที (Non-IT) เช่น U-Fund ที่มียอดสินเชื่อใหม่เฉลี่ย 1.2 พันล้านบาทต่อเดือน ข้อสังเกตและมุมมองการลงทุน นักวิเคราะห์ได้ปรับประมาณการกำไรปี 2569-2570 ขึ้นอีก 10% และ 12% ตามลำดับ เพื่อสะท้อนยอดขายที่เติบโตได้ดีกว่าคาด อย่างไรก็ตาม ยังคงต้องจับตาความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้น เช่น ความต้องการสมาร์ทโฟนที่อาจต่ำกว่าคาด รายได้จากอุปกรณ์เสริมที่ไม่เป็นไปตามเป้า หรือการใช้จ่ายด้านโปรโมชั่นที่สูงเกินความจำเป็น ซึ่งอาจส่งผลกระทบต่ออัตรากำไรได้ ทั้งนี้บริษัทมีสถานะทางการเงินที่มั่นคงและมีการกระจายความเสี่ยงของพอร์ตโฟลิโออย่างต่อเนื่อง บทสรุป ด้วยโมเมนตัมกำไรที่แข็งแกร่งในครึ่งปีหลัง 2569 ซึ่งมีโอกาสทำสถิติสูงสุดใหม่ในทุกไตรมาส ประกอบกับการเติบโตของกำไรที่คาดว่าจะสูงถึง 32% YoY ในปี 2569 และ 13% YoY ในปี 2570 ทำให้ KGI มองว่า COM7 มีความน่าสนใจในการลงทุน โดยราคาเป้าหมายใหม่ที่ 36.00 บาท มี Upside เพิ่มขึ้นถึง 15.2% จากราคาปัจจุบัน