2026-08-17T12:39:38+00:00 iaa ADVICE บริษัท แอดไวซ์ ไอที อินฟินิท จำกัด (มหาชน) ADVICE โชว์ฟอร์มแกร่งกำไร Q2/26 ทุบสถิติใหม่ โบรกฯ มองอนาคตสดใส ผลประกอบการโดดเด่นทำ New High บริษัทหลักทรัพย์ กรุงศรี (KSS) รายงานผลประกอบการของ ADVICE ในไตรมาส 2/26 ว่าสามารถทำกำไรสุทธิได้สูงถึง 137 ล้านบาท เติบโตแข็งแกร่ง +83% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน (y-y) และ +18% จากไตรมาสก่อนหน้า (q-q) ซึ่งถือเป็น การทำจุดสูงสุดใหม่ (New High) เป็นไตรมาสที่ 2 ติดต่อกัน และสูงกว่าที่ตลาดและ KSS คาดการณ์ไว้ถึง 12-15% โดยได้รับแรงหนุนสำคัญจากอัตรากำไรขั้นต้น (GPM) ที่ขยายตัวขึ้นสู่ระดับ 12.5% จากการปรับราคาขายสินค้าและส่วนผสมของสินค้า (Product Mix) ที่ดีขึ้น เจาะลึกปัจจัยบวกและการเติบโต ในส่วนของรายได้รวมอยู่ที่ 4.54 พันล้านบาท เติบโต 13% y-y โดยสินค้ากลุ่ม IT ซึ่งเป็นรายได้หลักเติบโต 9% ขณะที่กลุ่มสมาร์ทโฟน (Apple และ Android) เติบโตโดดเด่นถึง 34% จากการขยายสาขา Advice iStore สำหรับแนวโน้มในไตรมาส 3/26 คาดว่าจะยังคง เติบโตต่อเนื่อง จากการปรับราคาขายสินค้ารุ่นใหม่และการขยายสาขาเพิ่มขึ้น โดยยอดขายเดือนกรกฎาคมที่ผ่านมาเร่งตัวขึ้นถึง 17-19% y-y ทั้งนี้ KSS ได้คงคำแนะนำ "ซื้อ" โดยให้ ราคาเป้าหมายปี 2027 ที่ 8.40 บาท อิงค่า PER 13 เท่า ข้อสังเกตด้านการเงินและบริหารจัดการ แม้บริษัทจะมีการสำรองสินค้าคงเหลือเพิ่มขึ้นเพื่อรองรับการเติบโตในไตรมาส 3/26 ส่งผลให้ระยะเวลาขายสินค้าเฉลี่ยขยับขึ้นเป็น 59 วัน แต่ในภาพรวม ฐานะการเงินยังคงแข็งแกร่งมาก โดยมีอัตราส่วนหนี้สินสุทธิต่อทุน (Net IBD/Equity) อยู่ในระดับต่ำเพียง 0.26 เท่า นอกจากนี้ บริษัทยังประกาศจ่ายเงินปันผลสำหรับงวดครึ่งปีแรกที่ 0.23 บาทต่อหุ้น (คิดเป็น Yield ประมาณ 3.2%) ซึ่งสะท้อนถึงกระแสเงินสดที่มั่นคงและการบริหารจัดการที่มีประสิทธิภาพ สรุปภาพรวมการลงทุน KSS ประเมินว่า ADVICE มีแนวโน้มกำไรปกติช่วงปี 2026-2028 เติบโตเฉลี่ย 17% ต่อปี ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยของกลุ่มค้าปลีก IT ที่เติบโต 9% ต่อปี โดยมองว่าผลประกอบการที่ออกมาดีกว่าคาดจะช่วยหนุนให้ตลาดมีโอกาสปรับประมาณการกำไรขึ้นอีกในอนาคต ถือเป็นหุ้นที่มีความน่าสนใจทั้งในแง่ของการเติบโตของยอดขายและอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลที่คาดว่าจะอยู่ในระดับสูงถึง 7% ต่อปี